Bu haftanın (ya da bu ayın) opsiyonlarının vadesi dolmadan fiyat ne kadar hareket edebilir?
Cevapladığı soru
Bu haftanın (ya da bu ayın) opsiyonlarının vadesi dolmadan fiyat ne kadar hareket edebilir?
Ne çizer
Gerçek bir vade için beklenen hareket aralığı (aynı gün vadeli, bu Cuma ya da ayın üçüncü Cuması), döngünün başından itibaren sabit; ayrıca şu andan vadeye kadar hâlâ fiyatlanan hareketi gösteren canlı bir koni ve kenarlarda en yakın strike’lar.
Veri
SPX-SPY için VIX1D / VIX9D / VIX (vadeye göre), NDX-QQQ için VXN, RUT-IWM için RVX; tekil hisseler için tarihsel volatilite. Ek bir şey satın alman gerekmez.
Opsiyonların vadesi belirli tarihlerde dolar. Trader’lar sadece “fiyat bugün ne kadar hareket edebilir?” diye sormaz; “kontratımın vadesi dolmadan ne kadar hareket edebilir?” diye sorar. Bu indikatör, işlem yaptığın vade için bu soruyu cevaplar.
İki şey çizer. Döngü bantları vade döngüsü başladığında sabitlenir (haftalıkta: Pazartesi, Cuma kapanışına göre) ve hiç kaymaz; böylece tüm haftayı onlara göre değerlendirebilirsin. Canlı koni mevcut fiyattan başlar ve vadeye doğru daralır, çünkü kalan zaman azaldıkça beklenen hareket de küçülür.
Adım adım
Grafiğine ekleTradingView’da Göstergeler’i aç, “Options Expected Move Bands” ara ve tıkla. Her zaman diliminde çalışır: 5 dakika, 1 saat ya da günlük.
İşlem yaptığın vadeyi seçAyarları (⚙) aç ve Expiration seç: bugün dolan kontratlar için 0DTE, bu Cuma için Weekly, üçüncü Cuma için Monthly. Başka bir şeyi değiştirmen gerekmez.
Kutuyu okuGölgeli kutu, piyasanın vadeye kadar beklediği aralıktır. Üstteki turkuaz çizgi +1σ, alttaki turuncu çizgi −1σ, kesikli çizgi ölçümün yapıldığı kapanış. Yaklaşık 3 seferden 2’sinde fiyat içeride kapanır.
Strike’ını kontrol etSağdaki etiketler kenarlarda listelenen en yakın strike’ları gösterir. Kutunun içindeki bir strike normal bir hareket ister; dışındaki bir strike beklenenden büyük bir hareket ister.
Döngü boyunca paneli izle“Range used” beklenen hareketin ne kadarının gerçekleştiğini, “Move left” vadeye kadar hâlâ fiyatlanan hareketi gösterir. %100’ün üstünde kullanım olağandışı bir döngü demektir.
Alarm kur (isteğe bağlı)Alarm’a (saat simgesi) tıkla → Koşul: Options Expected Move Bands → “Above cycle +1σ” ya da “Below cycle −1σ” seç → Oluştur. Fiyat beklenen aralıktan çıktığında TradingView seni uyarır.
Geriye bakSoldaki soluk kutular önceki döngülerdir. Fiyatın kaç kez içeride kaldığını say: hissenin beklenen hareketine ne kadar uyduğunu böyle görürsün.
En iyi zaman dilimi
Ufuk
Grafik zaman dilimi
Neden
0DTE (aynı gün)
1 ya da 5 dakika
Tüm döngü tek bir seans; gün içi detay gerekir.
Weekly
15 dakika – 1 saat
Tüm haftanın kutusunu ve her günün içindeki hareketini görürsün.
Monthly
1 saat – günlük
Ay tek ekrana sığar, karşılaştırma için önceki döngülerle birlikte.
Formül
σ = anchor × IV × √(trading days to expiration ÷ 252)
İşlem günleri çapadan vadeye kadarki iş günlerini sayar: aynı gün vadeli için 1, haftalık döngü için 5, aylık için yaklaşık 20. Canlı koni bugünkü seansın kalan kısmını da hesaba katar.
Seviyeler nasıl okunur
Seviye
Anlamı
İçinde kalma*
±1σ band
Vadeye kadar beklenen hareket. Bunun dışındaki strike’lar “beklenen hareketin dışında” sayılır
≈68%
±2σ
Uzamış hareket; vadeden önce nadir görülür
≈95%
Anchor
Döngünün ölçüldüğü kapanış
—
Live cone
Mevcut fiyattan itibaren hâlâ fiyatlanan hareket
≈68% (±1σ)
*Normal dağılım varsayımıyla teorik oranlar. Gerçek piyasalarda uç hareketler daha sık görülür.
Ayarlar
Ayar
Ne yapar
Expiration
Aynı gün vadeli (0DTE, bugün New York 16:00), haftalık (bu Cuma) ya da aylık (üçüncü Cuma).
Volatility source
Otomatik mod vadeye uyan VIX ailesi endeksini, hisseler için tarihsel volatiliteyi seçer. İstersen bir kaynağı zorla ya da kendi IV değerini yaz.
Strike step
Otomatik ya da işlem yaptığın strike aralığı. ±1σ kenarlarında listelenen en yakın strike’ları göstermek için kullanılır.
Cycle bands / Live cone
Birini ya da ikisini birden göster.
Show ±2σ
Dış seviyeleri ekler.
Previous cycles to keep
Önceki döngüler soluk olarak grafikte kalır; fiyatın ne sıklıkla içeride kaldığını görürsün.
Show dashboard
Grafik temiz kalsın diye varsayılan olarak kapalı. Tüm rakam tablosu için aç.
Show reading + Reading language + Reading position
Varsayılan olarak açık. Soldaki indikatör listesinin altında neler olduğunu sade bir dille anlatan tek satır; İngilizce, Arapça, İspanyolca ya da Türkçe. Birden fazla Strikeline indikatörü kullanırsan satırlar alt alta dizilir; bir satır listeyi kapatırsa “Legend lines to skip” değerini artır. Grafiği tarif eder; işlem sinyali değildir.
Panel
Ayar
Ne yapar
Expiration
Vade tarihi ve kalan işlem günü.
Volatility
Döngü başındaki kaynak ve değeri, ve şu anki değeri.
Cycle move (1σ)
Tüm döngü için beklenen hareket, puan ve yüzde olarak.
Cycle range
±1σ alt ve üst fiyatları.
Strikes at ±1σ
−1σ’da ya da altındaki en yakın put strike’ı ve +1σ’da ya da üstündeki call strike’ı.
Move left (1σ)
Şu andan vadeye kadar hâlâ fiyatlanan hareket.
Price now / Range used
Fiyatın σ cinsinden konumu ve döngünün ±1σ aralığın ne kadarını kat ettiği.
Next earnings
Hisselerde otomatik görünür: bir sonraki bilanço tarihi ve kaç işlem günü kaldığı. Vadeden önceyse turuncuya döner (⚠ Earnings before expiry): opsiyonlar bilanço civarında daha büyük bir hareket fiyatlar, bu yüzden gerçek aralık genellikle bantlardan geniştir.
Alarmlar
Fiyatın döngünün ±1σ ve ±2σ seviyelerini geçmesi.
Gerçek örnekler
Grafiği okumak: SPY, 20 Kasım Cuma’ya kadar aylık döngü
1 — Mevcut döngü kutusu: 19 Ekim Pazartesi’den 20 Kasım Cuma vadesine kadar.
2 — +1σ 811.31’de. Üstündeki ya da eşitindeki en yakın call strike’ı 812.
3 — Çapa: 763.25, döngünün başladığı 16 Ekim Cuma kapanışı.
4 — Canlı koni: bugünkü fiyattan başlar ve vadeye doğru daralır; şu andan itibaren hâlâ fiyatlanan hareket (724.36 – 806.09).
5 — −1σ 715.19’da, en yakın put strike’ı 715.
6 — Panel (aşağıda açıklanıyor).
7 — Önceki aylık döngü, soluk.
Paneli okumak
Expiration: 20 Kasım Cuma, 19 işlem günü kaldı.
Volatility: döngü başladığında VIX %20.0’di (şu an %19.5); aylık SPY döngüsünde indikatör VIX’i otomatik kullanır.
Cycle move: döngünün 25 işlem gününde ±48.06 puan (%6.30), yani beklenen aralık 715.19 – 811.31.
Strikes at ±1σ: put 715 / call 812, listelenen strike’larla beklenen hareketin kenarları.
Move left: kalan 19 gün için hâlâ ±40.87 fiyatlanıyor.
Price now: +0.04σ, pratikte çapada. Range used: %16, yani şimdiye kadar sakin bir ay; beklenen hareketin büyük kısmı henüz gerçekleşmedi.
Geriye bakış: önceki ay
Soluk kutu Eylül → 16 Ekim döngüsü; ±1σ yaklaşık 730 ve 793’te. Fiyat tüm ayı kabaca 748 ile 781 arasında geçirdi ve iki kenara da hiç dokunmadı.
En sık görülen sonuç budur: beklenen hareket, zamanın yaklaşık üçte ikisinde tutan bir tavan ve tabandır. Kendi hissenin nasıl davrandığını görmek için önceki döngüleri açık tut.
Trader’lar nasıl kullanıyor
Call mı alacaksın? Strike’ının vadeden önceki beklenen hareketin içinde olup olmadığına bak.
Prim mi satıyorsun? Kısa strike’ları ±1σ dışına koy; panel listelenen en yakın strike’ları gösterir.
Hafta ortasında canlı koniyi döngü bantlarıyla karşılaştır: koni çoğunlukla dışarıdaysa piyasa bu döngüde zaten çok hareket etmiştir.
Hissenin haftalık aralığa ne sıklıkla uyduğunu görmek için önceki döngüleri açık tut.
Bilmen gerekenler
ABD piyasa tatilleri hesaba katılmaz; tatil olan haftada döngü bir gün uzun olur.
VIX ailesi endeksleri piyasa için bir yaklaşımdır, her hissenin kendi opsiyon fiyatları değil. Bilanço öncesinde gerçek örtük volatilite genellikle tarihsel volatiliteden yüksektir.
Eğitim aracıdır. Sinyal ya da yatırım tavsiyesi değildir.
Değişiklik geçmişi
Sürüm
0.2
Bir sonraki bilanço tarihi her zaman görünüyor; vadeden önceyse uyarıya dönüşüyor.
0.1
İlk sürüm: aynı gün / haftalık / aylık döngüler, canlı koni, kenar strike’ları, panel, alarmlar.
